根據金庸小說《射雕英雄傳》部分章節改編。 元末明初，少年俠客“西毒”歐陽鋒打遍天下無敵手，後遇“東邪”黃藥師，二人旗鼓相當，從此兩大高手成了好朋友。西毒回到家鄉白鴕山，發覺心愛的女人桃花已嫁給自己的兄長，於是，他離開白鴕山，在沙漠開了一家旅店，為他人尋找殺手，代客報仇。 一個叫慕容燕的公子要找歐陽鋒去殺黃藥師，因為黃藥師拋棄了慕容燕的妹妹慕容嫣。與此同時，慕容嫣卻來阻止西毒去殺東邪。相傳慕容兄妹是江湖世家慕容公子之後，哥哥愛上了妹妹，而妹妹卻愛上了東邪。然而，慕容燕慕容嫣其實隻是一個人。 沒有錢很多事辦不成。孝女的兄弟無辜被太尉府的人所殺，她用一籃雞蛋求歐陽鋒幫忙，遭到拒絕。孝女就一直呆在旅店外，等候能答應她的人。 快失明的武士因缺路費無法回家鄉再看一眼家鄉的桃花，也投奔歐陽鋒當了殺手，但桃花還未開，武士已雙目失明，人也被馬賊所殺。歐陽鋒把他的遺物交還他的妻子，子，她也叫桃花，發現桃花和好友東邪關係微妙。 洪七離開妻子，浪跡天涯，一心想出人頭地，他在旅店遇上歐陽鋒，歐陽鋒便使他幹上殺手的行當。耿直的洪七不喜歡歐陽鋒的為人，私下為孝女報了仇。洪妻千裏迢迢尋來，洪七和妻子離開，走的時候對歐陽峰說：誰說不能帶著老婆闖江湖？事在人為嘛！ 多年來，黃藥師一直都在探望歐陽鋒的嫂子桃花，聽她訴說對歐陽鋒的愛與恨。但這些事，他從未對歐陽鋒提起。 桃花死後，黃藥師帶上一壇“醉生夢死”酒來找西毒。黃藥師飲後離去，似乎忘記了所有的事情。不久，歐陽鋒將客棧燒成灰燼，離開了沙漠。